Дали враќањето на средствата работи на Биткоин?

Оваа статија ја оценува стратегијата што не е многу популарна на крипто-пазарот: враќање на средната вредност.

Стратегијата за враќање на средната вредност се применува на пазарот на крипто

Оваа изјава произлегува од фактот дека главните крипто-пазари, можеби поради нивната млада возраст, имаат тенденција да бидат многу нестабилни и да ги следат трендовите подолго време пред да ги променат. Во овој контекст, стратегијата што се обидува да внесе „контра-тренд“ може да предизвика некои проблеми.

Тоа е кажано, сакајќи да разбереме дали овие гласини се основани или не, ќе настапиме бектест на водечката криптовалута, Биткоин. Целта е подобро да се разбере дали не постои можност за користење на стратегии за превртување на крипто, или, напротив, има некаква надеж.

Затоа, продолжуваме да креираме автоматска стратегија за превртување, изградена на часовни шипки што ги користи добро познатите бендови Bollinger за да гиидентификувајте ги точките на замавнување на пазарот. Bollinger Бендови се пресметуваат како стандардно отстапување на просечната цена. Како што се зголемува нестабилноста, појасите ќе имаат тенденција да се прошируваат, додека при ниска нестабилност тие ќе бидат поблиску една до друга. 

Болингер бендовите, пресметани со две стандардни отстапувања, ги вклучуваат речиси сите цени (статистички гледано 95%). Затоа, може да се тврди дека штом ќе се достигнат екстремите на бендовите, поверојатен е пресврт.

Стратегијата е да се продаде БТК кога ќе се достигне цената на горниот опсег и да се купи БТК кога ќе се достигне цената на долниот опсег.

Примери за влезната шема може да се видат на Слика 1.

Затоа, ова е шема според која по продолжениот пазарен пад се купува купување, очекувајќи ги цените да се повратат набргу потоа. За краткото обратно. 

Покрај тоа, а превентивна стоп загуба е вметната, пресметана како 5 пати поголема од вредноста на 10-периодниот ATR (часовна временска рамка). Тоа е затоа што стратегијата за пресврт без стоп-загуба може да предизвика огромни загуби, ставајќи ги оптоварувањата на нервите и портфолиото на инвеститорот.

Тестирањето на оваа едноставна стратегија од 2017 година, годината во која почнаа да се појавуваат почисти податоци за овој пазар, дава навистина горчливи резултати. 

Резултатите од backtest

Стратегијата губи, а исто така го прави тоа прилично конзистентно со текот на годините. На крајот на краиштата, ова беше очекувано.

Резултатите прикажани на слика 2 потврдуваат дека овој пазар е претежно следејќи го трендот. Дали има некој начин да се подобрат резултатите? Дали е можно да се изолираат само најдобрите денови во кои е вредно да се работи со логика на пресврт?

За да одговориме на овие прашања, ги користиме сопственичките модели на авторот, т.е. кодирана листа на специфични пазарни услови кои ќе се користат за идентификувајте ја најдобрата ситуација во која е погодно да се работи. 

Секако дека е многу поудобно да се обидете подобрување на победничките идеи отколку да ги подобрите идеите што губат. Во дидактички дух, земајќи го предвид тргувањето само по една недела во која „телото“ - растојанието помеѓу отвореното и затворањето на претходната недела - е поголемо од 75% од вкупниот опсег на неделата - растојанието помеѓу седмичното високо и неделното ниско ниво - води до значителни подобрувања (слика 3).

Со ова правило применето на двете страни на стратегијата, долга и кратка, системот е принуден да работи само во оние недели кои следат многу „убедлива“, „одлучувачка“ недела. Во суштина недели во кои телото на неделната свеќа е многу големо, во кои пазарот на овој или оној начин покажа силен став, и затоа е поверојатно дека ќе има пресврт во следната недела.

Кривата на профит сега расте и ситуацијата изгледа целосно обратна од претходната стратегија. Секако, стратегијата за враќање на средната вредност на пазар како Bitcoin продолжува да биде нешто како минско поле за систематските трговци, но со соодветна грижа, може да има некои изненадувања. 

Она што е сигурно е дека со цел да се диверзифицира добро портфолио на автоматски стратегии, секако би било паметно да се размислува да има системски парк со различна логика во него, за да се искористат различните пазарни фази што се појавуваат за Биткоин.

Среќен тргување!