Како институциите ја водат крипто-ренесансата

Додека крипто понекогаш се сметаше за отпадничко движење, неодамнешниот прилив на институционални инвестиции ги сврте табелите на тој став.

Во дивиот свет на крипто, богатствата се создаваат преку ноќ, мемите вредат милиони, а твитовите на Илон Маск можат да го направат или да го скршат вашето портфолио.

Но, меѓу целиот овој хаос, две работи се издвојуваат: опасно темпо на промени и зголеменото влијание на институционалните инвеститори.

Сега, оделата на Вол Стрит се триење на рамениците со крипто каубојци, а играта се промени засекогаш. Но, што значи ова за непотребните стартапи кои помогнаа да се изгради крипто светот?

Прицврстете се додека нурнуваме длабоко во светот на институционалните крипто инвестиции. Од хеџ фондови до милијардери, ќе видиме кој го води шоуто: малопродажни инвеститори, ризични капиталисти или институционални гиганти.

Исто така, ќе истражиме како институционалното усвојување ја менува приватноста, безбедноста и децентрализираното управување и како порастот на web3 протоколите ги разнишуваат централизираните платформи. Ајде да дознаеме.

Подемот на институционалните инвеститори во крипто просторот

Прво, да дефинираме што подразбираме под институционални инвеститори. Институционалните инвеститори, познати и како „китови“ во светот на крипто, се субјекти како хеџ фондови, пензиски фондови и банки со огромни џебови на готовина за инвестирање.

Можеби се прашувате зошто сите овие фенси институции скокаат во крипто играта. Па, се е до блингот.

Институциите секогаш се во потрага по можности да заработат прилично денар. И со лудиот нестабилноста на крипто-пазарот, мора да се направи некоја сериозна готовина. Тоа е како бескрајно возење на тобоганот - но наместо да се разболите, вие станувате богати.

Но, да не заборавиме на слонот во собата – безбедноста.

Крипто можеби е дигитален, но тоа не значи дека не е вредно. Институциите треба да знаат дека нивните инвестиции се сигурни и здрави. И со развојот на старателски решенија, можат да бидат спокојни знаејќи дека нивните пари не одат никаде.

Плус, со се повеќе земји и регулаторите давајќи зелено светло за дигиталните средства, институциите се чувствуваат посигурни за нуркање. Тие не сакаат да ги пропуштат активностите и потенцијалните приноси, и кој може да ги обвини?

Како што се повеќе и повеќе инвеститори се натрупуваат на пазарот на крипто, институциите не можат да си дозволат да седат настрана. Тие сакаат и парче од колачот, и сакаат да се погрижат да го добијат пред се да исчезне.

На крајот, порастот на институционалните крипто инвестиции е доказ за моќта на парите. Се додека има пари да се заработат, институциите ќе најдат начин да се вклучат во акцијата.

Променлива динамика на пазарот

Со своите длабоки џебови и огромни ресурси, институциите можат да предизвикаат некои големи промени во динамиката на пазарот. Еве преглед за тоа како институционалните инвестиции влијаат на пазарот на крипто и какви промени видовме како последица:

Брзи факти

• Сиво Инвестициите забележаа дека нејзините средства под управување (AUM) се зголемија од околу 2 милијарди долари на над 43 милијарди долари во декември 2021 година, благодарение на инвестициските фондови за криптовалути.

• Blackrock, управување со средства од 8.6 трилиони долари, соработуваше со Coinbase во август 2022 година, дозволувајќи им на клиентите на платформата за управување со инвестиции на BlackRock Аладин да тргуваат со дигитални средства, почнувајќи од биткоин.

• И покрај турбуленциите на пазарот, истражувањето на Прилагодената лабораторија за истражување на институционалните инвеститори од ноември 2022 година откри дека 58% од инвеститорите со тековен удел во дигиталните средства планираат да ги зголемат своите акции во следните три години.

• Во 2022 година, истражувањето на Fidelity на над 1,000 институционални инвеститори покажа дека 51% имале поволен поглед на дигиталните средства, во споредба со 45% во 2021 година.

Променлива динамика

Зголемена ликвидност

Институционалните инвеститори можат да додадат многу ликвидност на пазарот со нивните длабоки џебови и софистицирани стратегии за трговија. Тоа значи дека повеќе пари течат наоколу, што може да помогне да се намалат трансакциските трошоци и да им се олесни на сите да купуваат и продаваат средства.

Како резултат на тоа, повеќе инвеститори можат да купуваат и продаваат дигитални средства со поголема леснотија и ефикасност, што ќе доведе до подобрено откривање на цените.

Намалена нестабилност 

Кога сме кај цените, институционалните инвестиции исто така значително влијаеја на нестабилноста. Спротивно на популарното верување, институционалните инвестиции придонесоа за намалување на промените на цените.

Всушност, горната табела покажа дека нестабилноста на биткоинот е во постојан пад од 2018 година, а приливот на институционални инвеститори е клучен фактор за овој тренд.

Ова значи дека дигиталните средства стануваат постабилни, сигурни и предвидливи - карактеристики што ги прават попривлечни за главните инвеститори.

Зголемување на пазарната капа

Големите пари значат голем раст на крипто пазарот! Од 2018 до ноември 2021 година, институционална инвестиција беше таа што ги турна БТК и ЕТХ до нивните рекордни максимуми. Нема тајна, но дефинитивно тренд за гледање!

Главно усвојување

Со поддршка на институционални инвеститори, дигиталните средства стануваат сè пошироки прифатени и признати како легитимни средства за инвестирање. 

Ова е потврдено со зголемениот број на јавно тргувани компании кои додаваат криптовалути во нивните биланси.

Само во 2022 година, неколку стотици големи компании додадоа биткоин во нивните благајнички, вклучително и големи имиња како Тесла, МикроСтратегија, плоштад, а сега дури и земји како Ел Салвадор.

Влијание на различни играчи во крипто просторот

Ајде внимателно да погледнеме како различни играчи влијаат на светот на крипто.

Инвеститори во трговијата на мало

Прво, имаме инвеститори на мало. Ова се секојдневните луѓе како тебе и јас кои се впуштаат во крипто акцијата. Можеби немаат исто ниво на експертиза или ресурси, но го надополнуваат тоа во огромен број.

Малопродажните инвеститори носат ликвидност на пазарот, како точење бензин на оган - тој може или да изгори надвор од контрола или да создаде прекрасен пожар. Жирито сè уште не знае кое ќе биде.

Вложувачки капиталисти

Следно, имаме ризични капиталисти. Ова се големите кучиња на инвестицискиот свет, кои ја бараат следната голема работа и истураат камиони со пари во неа.

Помислете на ризичните капиталисти како кул дете во средно училиште кое секогаш ги имало најновите и најдобри гаџети. Тие имаат средства за преземање ризици и врски за да се случат работите.

Негативната страна? Тие можат да бидат малку како ролеркостер - една минута нагоре, следната надолу. 

Институционални инвеститори

Последно, но не и најмалку важно, имаме институционални инвеститори. Тие се стабилна и сигурна сила што го одржува пазарот стабилен. Тие имаат експертиза и ресурси за да направат паметни инвестиции и временски нестабилност.

Сепак, тие исто така можат да бидат бавни во движење и да одбијат ризик. Тоа е како возење тенк – бавно, стабилно и тешко да се управува, но ја завршува работата.

Кумулативниот ефект

Значи, какво е влијанието на овие различни типови на инвеститори на пазарот на крипто? 

Тоа е како игра на Џенга - секое парче е важно и има потенцијал да ја уништи целата работа. 

Инвеститорите на мало носат ликвидност и демократизација, но и поголем ризик.

Капиталистите носат возбуда и иновации, но и поголема нестабилност. Институционалните инвеститори носат стабилност и кредибилитет, но и поголема претпазливост.

Тоа е деликатна рамнотежа и рамнотежа која постојано се менува.

Кои институции се на врвот на топ листите?

Инвестиции во сива скала

Grayscale е фирма за управување со дигитални средства која нуди инвестициски производи кои даваат изложеност на криптовалути како што се Bitcoin, ethereum, И многу повеќе.

Според CoinGlass, нејзиниот водечки производ е Grayscale Bitcoin Trust има над 600,000 BTC, моментално во вредност од 13.69 милијарди долари.

Grayscale беше клучен во внесувањето на биткоинот во мејнстримот, бидејќи неговите производи се достапни за институционалните инвеститори, вклучувајќи ги и пензиските фондови, донации и семејните канцеларии.

МикроСтратегија

MicroStrategy е софтверска компанија која стана еден од најголемите сопственици на биткоини во светот. Компанијата има 132,500 биткоини во вредност од над 2.89 милијарди долари, што ја прави еден од најзначајните корпоративни биткоин инвеститори.

Нејзиниот извршен директор, Мајкл Сејлор, е гласен застапник за биткоинот и ги користи готовинските резерви на MicroStrategy за купување биткоин, гледајќи го како заштита од инфлација. 

Тесла

На почетокот на 2021 година, Тесла објави дека купила биткоин во вредност од 1.5 милијарди долари, што го прави еден од најистакнатите корпоративни инвеститори на биткоин.

Компанијата оттогаш продаде дел од своите акции, но овој потег помогна да се внесе биткоинот во мејнстримот и поттикна пораст на неговата цена. 

Плоштад

Сквер е компанија за плаќања основана од извршниот директор на Твитер Џек Дорси. Компанијата има над 8000 биткоини вредни повеќе од 175 милиони долари.

Дорси беше гласен поддржувач на криптовалутите. Исто така, разви производ наречен Cash App, кој им овозможува на корисниците да купуваат и продаваат биткоин.

Апликацијата стана многу популарна, со преку 40 милиони активни корисници и помогна да се зголеми усвојувањето на биткоин меѓу инвеститорите на мало.

Фиделити Инвестиции

Фиделити е компанија за финансиски услуги која се занимава со криптовалути веќе неколку години. Ја лансираше Fidelity Digital Assets, подружница која нуди услуги за чување и извршување трговија за криптовалути.

Фиделити исто така инвестираше во низа компании поврзани со крипто и се смета за лидер во институционалното прифаќање криптовалути. Нејзиното вклучување во просторот помогна да се зголеми кредибилитетот и усвојувањето на биткоинот меѓу традиционалните инвеститори.

Кои се ризиците?

Додека институционалните инвестиции се влеваат во крипто просторот, важно е да се земат предвид потенцијалните ризици и предизвици кои доаѓаат заедно со овој прилив на капитал.

Неочекувани промени на цените: Кога институционалните инвеститори ги поместуваат своите финансиски мускули на пазарот на крипто, тоа може да доведе до промени на цените толку ненадејни што ќе ви ја завртат главата. Подгответе се затоа што овие големи играчи можат да направат потези кои испраќаат шокови низ целиот пазар.

Централизација: Поплавата на институционални пари во крипто сцената може да остави неколку избрани да ги држат сите картички, поткопувајќи ја децентрализацијата што ја претставува крипто. Накратко, би можеле да гледаме нов вид на грабање моќ.

Регулаторна контрола: Како што големите играчи почнуваат да играат во крипто-песокот, можете да се обложите со вашиот долен долар дека регулаторите ќе внимаваат. Оваа зголемена контрола може да значи повеќе обрачи за прескокнување и построги правила, што може да ги зголеми трошоците за усогласеност за секого.

Недостаток на транспарентност: Кога институциите влегуваат во игра, транспарентноста честопати зазема втор план. За разлика од малопродажните инвеститори кои ги носат своите срца на ракави, институциите можат да ги држат своите картички блиску до градите, што им отежнува на другите да донесуваат информирани одлуки.

Манипулација: Со голема моќ доаѓа и голема одговорност – но тоа не значи дека сите играат според правилата. Институционалните инвеститори имаат моќ да манипулираат со пазарите и да се вклучат во необични шеми што можат да ги затресат помалите инвеститори. Чувајте ги вашите очи за секој сомнителен бизнис.

Патот напред

Институционалните инвестиции внесуваат оган во светот на веб3 и крипто. Неодамна, крипто се сметаше за раб или дури и сомнително. Но, сега, со вклучување на големи имиња како Голдман Сакс, Морган Стенли и Фиделити, веб3 и крипто стануваат сè помејнстрим и прифатени.

Се разбира, постојат ризици. Институционалните инвеститори може да бидат непостојани, а тоа може сериозно да влијае на пазарот ако одлучат да се повлечат. И постои загриженост дека нивното вклучување може да доведе до губење на децентрализацијата и контролата врз овие технологии.

Во моментов, институционалните инвестиции играат клучна улога во обликувањето на иднината на веб3 и крипто.

Следете не на Google News