10 акции со голема заработка-историја на раст се продаваат по скромна цена

Како ја нарекувате акцијата која има одлична историја на раст на заработката, а сепак се продава за скромна цена? Може да го наречете парадокс. Јас го нарекувам кандидат за портфолиото на Bunny.

Го измислив портфолиото на Bunny во 1999 година и оттогаш пишувам за него речиси секоја година. Наречена е по Energizer Bunny од комерцијална слава за батерии, која „сè уште трае“ долго откако би очекувале дека ќе остане без сок.

Во 21 излегување, ова хипотетичко портфолио објави просечен едногодишен принос од 13.6%, што го надминува просекот од 9.5% за индексот на вкупен поврат на Standard & Poor' 500. Имајте на ум дека резултатите од мојата колона се хипотетички и не треба да се мешаат со резултатите што ги добивам за клиентите. Исто така, минатите перформанси не ја предвидуваат иднината.

Минатата година, Bunny го победи индексот со помалку губење. S&P падна за 13.4%, додека Bunny изгуби 5.2%. Комерцијални металиЦУК
беше најдобар добитник, враќајќи околу 49%. Био-Рад лабораторииБИО
беше најголемиот губитник, со пад од речиси 45%.

Портфолиото Bunny беше профитабилно 13 пати од 21, но го победи индексот само 10 пати.

Како работиме

За да биде вклучена, акцијата мора да има просечен раст на заработката од 25% во последните пет години, а сепак мора да се продаде за 12 пати повеќе од неодамнешната заработка или помалку. Тоа може да се случи само кога инвеститорите ќе станат песимисти за идните изгледи. Но, кој рече дека луѓето се добри во предвидувањето на иднината? Акциите, исто така, мора да бидат со седиште во САД и да имаат пазарна вредност од 250 милиони долари или повеќе.

Секоја година има десет акции во портфолиото на Bunny. Јас не ги бирам; компјутерска програма автоматски ги избира петте квалификувани акции со најбрзи стапки на раст и петте со најнизок однос на цената на акциите и заработката на компанијата.

Нови селекции

Одејќи заедно, ајде да видиме што избира парадигмата на Bunny сега. На овогодинешната листа доминираат градежници и финансиски компании.

American Equity Investment Life Holdings Co. (AEL) тежи само трикратна заработка. Со седиште во Де Мојн, Ајова, компанијата првенствено продава ануитети. Го зголеми својот приход со 24% годишен клип во изминатата деценија. Високата инфлација може да ги направи ануитетите помалку привлечни, па оттука и ниската вреднување.

Азента (ATZA) испорачува инструменти, опрема за складирање на примероци од ткиво и софтвер за биотехнолошката индустрија. Компанијата Челмсфорд, Масачусетс беше порано позната како Брукс автоматизација. Има силен биланс, со многу мал долг.

Bain Capital Специјалност финансии (BCSF), од Бостон, е огранок на Bain Capital, приватната акционерска фирма што некогаш ја водеше Мит Ромни, за поранешен претседателски кандидат. Додека матичната Bain позајмува главно на големи компании, оваа компанија има за цел да работи со компании од „средниот пазар“.

BrightSphere Investment Group (BSIG), со седиште во Бостон, е компанија за управување со инвестиции делумно во сопственост на Paulson & Co. Џон Полсон, познат по тоа што ја предвиде кризата со недвижностите во 2008 година и заработи околу 20 милијарди долари како резултат на тоа, седи во бордот на директори.

Група на КарлајлCG
, со седиште во Вашингтон, управува со инвестициски фондови кои инвестираат во природни ресурси, приватни компании или недвижен имот. Профитот беше просечен во 2012-2016 година, а потоа драматично се зголеми во 2017 до 2021 година.

Вековни заедници (CCS), од Гринвуд Вилиџ, Колорадо, е градител на домови. Акциите на станбени објекти пораснаа во изминатите пет години, но паднаа во изминатата година, бидејќи инвеститорите сфатија дека зголемувањето на хипотекарните стапки ќе биде отров за изградбата на домови. Досега профитот на Century добро се држи.

МетсонМАТКС
, со седиште во Хонолулу, Хаваи, носи океански товар меѓу Хаваите, континенталниот дел на САД и разни острови во Пацификот. Во изминатите пет години ја зголеми својата заработка со 38% годишно темпо, но акциите се продаваат само за два пати поголема заработка.

M/I домови (MHO), градител на домови со седиште во Колумбус, Охајо, постепено ја подобруваше својата профитабилност во текот на изминатата деценија. M/I и Century Communities се продаваат за само трикратна заработка - знак дека инвеститорите се сигурни дека градењето домови ќе удри во ѕидот во 2023 година.

Owl Rock Capital (ORCC), од Њујорк, е уште еден заемодавач на средни компании. Оваа акција не отишла никаде цела деценија. Профитот долго време беше просечен, но неодамна се зголеми.

Финансиски услуги на Пени МакPFSI
го прави списокот на Bunny четврта година по ред. Тоа значи дека инвеститорите беа скептични уште пред декември 2019 година. Сепак, акциите се зголемија за повеќе од 80% во изминатите три години. Компанијата, од Вестлејк, Калифорнија, е банкар со хипотека.

Обелоденување: Јас ги поседувам Azenta и Matson лично и за повеќето мои клиенти.