Доаѓа „тресење“ меѓу хипотекарните кредитори

Банките и другите даватели на хипотеки се погодени од намалената побарувачка за заеми оваа година, последица на Федералните резерви каматна стапка планинари.

Некои фирми ќе бидат принудени целосно да ја напуштат индустријата бидејќи активноста за рефинансирање пресушува, според Тим Венес, извршен директор на американската поделба на Сантандер.

Тој би знаел: Сантандер - релативно мал играч на хипотекарниот пазар - ја објави својата одлука да капка производот во февруари.

„Ние бевме првиот двигател овде, а другите сега ја прават истата математика и гледаат што се случува со обемот на хипотеките“, рече Венес во едно неодамнешно интервју. „За многумина, особено за помалите институции, огромното мнозинство од обемот на хипотекарните кредити е активност на рефинансирање, која пресушува и најверојатно ќе предизвика тресење“.

Хипотекарниот бизнис цветаше во текот на првите две години од пандемијата, поттикнат од најниските финансиски трошоци и претпочитањето за приградски куќи со домашни канцеларии. Индустријата забележа рекорд $ Трилиони 4.4 во обемот на заеми минатата година, вклучително и 2.7 трилиони долари во рефинансирање, според податоците за хипотека и аналитичкиот провајдер Black Knight.

Но, зголемените каматни стапки и цените на куќите кои допрва треба да се намалуваат, ги ставија домовите недостапни за многу Американци и го затворија гасоводот за рефинансирање за заемодавците. Рефинансирање врз основа на стапка потона 90% до април од минатата година, според Black Knight.

Потегот на Сантандер, дел од стратешката насока да се фокусира на бизниси со повисок принос, како што е неговата франшиза за авто-заеми, сега изгледа како претпазлив. Сантандер, кој има имот од околу 154 милијарди долари и 15,000 вработени во САД, е дел од глобална банка со седиште во Мадрид, која работи низ Европа и Латинска Америка.

Во поново време, најголемите банки во станбени кредити, JPMorgan Chase Велс Фарго, ги намалија нивоата на персонал за хипотека за да се прилагодат на помалите количини. И, наводно, се помали небанкарски провајдери мачкање да ги продаде правата за сервисирање заеми или дури да размислува за спојување или партнерство со ривалите.

„Секторот беше толку добар како што е“ минатата година, рече Венес, тридецениски банкарски ветеран кој служеше во фирми како Union Bank, Wells Fargo и Countrywide.

„Ги разгледавме приносите низ циклусот, видовме каде одиме со повисоки каматни стапки и донесовме одлука да излеземе“, рече тој.

Додека банките порано доминираа во американскиот бизнис со хипотекарни кредити, тие одиграа намалена улога од финансиската криза во 2008 година во која централната улога одиграа станбените кредити. Наместо тоа, небанкарските играчи сакаат Хипотека на ракета имаат впиено пазарен удел, помалку оптоварени со регулативи кои посилно паѓаат на големите банки.

Надвор од првите десет даватели на хипотеки според обемот на заемите, само три се традиционални банки: Wells Fargo, JPMorgan и Банката на Америка.

Останатите се понови играчи со имиња како Обединета хипотека на големо и Слобода хипотека. Многу од фирмите го искористија пандемскиот бум за да излезат на берза. Нивните акции сега се длабоко под вода, што може да предизвика консолидација во секторот.  

Што ги комплицира работите, банките мора да внесуваат пари во технолошките платформи за да го насочат процесот на аплицирање кој бара документи за да бидат во чекор со очекувањата на клиентите.

И фирмите, вклучително и JPMorgan, рекоа дека владее сè потешкиот капитал ќе ја принуди да ги исчисти хипотеките од неговиот биланс, што го прави бизнисот помалку атрактивен.

Динамиката може да предизвика некои банки да одлучат да понудат хипотеки преку партнери, што сега го прави Сантандер; на неа е наведена хипотека за ракета .

„Банките на крајот ќе треба да се запрашаат дали сметаат дека ова е основен производ што го нудат“, рече Венес.