(Блумберг) -
Credit Suisse Group AG беше втурната во нови пазарни превирања откако обидите на главниот извршен директор Улрих Кернер да ги смири вработените и инвеститорите влегоа во контраефект, зголемувајќи ја неизвесноста околу банката.
Акцијата, која веќе беше повеќе од преполовена оваа година пред распродажбата во понеделникот, падна за дури 12% во тргувањето во Цирих на рекордно ниско ниво што ја вреднува фирмата на помалку од 10 милијарди долари. Тоа беше придружено со скок на трошоците за осигурување на долгот на банката од неисполнување на обврските, кој скокна на највисоко ниво досега.
Кернер, по втор пат во исто толку недели, се обиде да ги смири вработените и пазарите со меморандум доцна во петокот во кој ја нагласува ликвидноста и моќта на капиталот на банката. Наместо тоа, го фокусираше вниманието на драматичните неодамнешни потези во цената на акциите на фирмата и кредитните распони, а инвеститорите побрзаа за излез кога тргувањето повторно беше отворено по викендот.
И покрај тоа што признава дека банката се наоѓа во „критичен момент“, тој вети дека ќе им испраќа на вработените редовно ажурирање додека фирмата не го објави својот нов стратешки план на 27 октомври. кои ја изнесоа трампата за неисполнување на кредити, според луѓе со познавање на ова прашање.
Акциите на Credit Suisse што тонат е „Купување за храбрите“, вели Citi
Иако тие сè уште се далеку од потресени - а исто така се дел од широката распродажба на пазарот - тие значат влошување на перцепциите за кредитната способност за банката погодена од скандали во сегашното опкружување. Своповите сега чинат со приближно 23% шанса банката да не ги исполни своите обврзници во рок од 5 години.
Некои клиенти го искористија порастот на ЦДС оваа година за да поставуваат прашања, да преговараат за цени или да користат конкуренти, велат луѓето, барајќи да останат анонимни разговарајќи за доверливи разговори.
Credit Suisse одби да коментира преку портпаролот на компанијата.
Сепак, некои истакнати личности излегоа на Твитер во текот на викендот за да отфрлат некои од гласините што кружат на социјалните мрежи поттикнати од зголемените ЦДС кои се шират како „плашливи“. Боаз Вајнштајн од Saba Capital Management твитна „земи длабок здив“ и ја спореди ситуацијата со кога ЦДС на Морган Стенли беше двојно поширок во 2011 и 2012 година.
Кернер, именуван за извршен директор кон крајот на јули, мораше да се справи со пазарните шпекулации, заминувањето на банкарите и сомнежите за капиталот додека се обидува да постави пат напред за проблематичниот заемодавач, кој беше погоден од низа финансиски и репутациски хитови. Заемодавачот моментално ги финализира плановите кои најверојатно ќе доживеат големи промени во неговата инвестициска банка и може да вклучуваат укинување на илјадници работни места во текот на неколку години, објави Блумберг.
Credit Suisse работи на продажба на средства како дел од новата стратегија (1)
Аналитичарите во KBW, исто така, проценуваат дека компанијата можеби ќе треба да собере 4 милијарди швајцарски франци (4 милијарди долари) капитал дури и по продажбата на некои средства за финансирање на какво било преструктуирање, напори за раст и какви било непознати.
Пазарната капитализација на Credit Suisse падна на околу 9.5 милијарди швајцарски франци, што значи дека секоја продажба на акции би била многу разводнувачка за долгогодишните сопственици. Пазарната вредност беше над 30 милијарди франци неодамна во март 2021 година.
Директорите на банката забележаа дека стапката на капитал од 13.5% CET1 на фирмата на 30 јуни беше во средината на планираниот опсег од 13% до 14% за 2022 година. властите бараа повисоко ниво од околу 2021%.
Регулаторите и во Обединетото Кралство и во Швајцарија, кои будно го следат Credit Suisse од загубата на Archegos Capital од повеќе милијарди долари во 2021 година, продолжуваат да ја следат стабилноста на банката, според луѓе со познавање на ова прашање.
Портпаролите на Управата за претпазливост на ОК и швајцарската Финма одбија да коментираат.
Аналитичарите на KBW беа последните кои направија споредба со кризата на доверба што ја потресе Deutsche Bank AG пред шест години. Тогаш, германскиот заемодавател се соочуваше со широки прашања за неговата стратегија, како и краткорочна загриженост за цената на спогодбата за ставање крај на американската истрага поврзана со хартии од вредност поддржани со хипотека. Дојче банк забележа раст на нејзините свопови за задолжување, намален рејтинг на долгот, а некои клиенти се повлекоа од соработката со неа.
Стресот се намали во текот на неколку месеци бидејќи германската фирма се задоволи со пониска бројка отколку што многумина стравуваа, собра околу 8 милијарди евра (7.8 милијарди долари) нов капитал и најави реновирање на стратегијата. Сепак, на она што банката го нарече „маѓепсан круг“ на опаѓање на приходите и зголемување на трошоците за финансирање, требаше години да се смени.
Постојат разлики помеѓу двете ситуации. Credit Suisse не се соочува со ниту еден проблем од скалата на порамнувањето на Deutsche Bank од 7.2 милијарди долари, а нејзиниот клучен капитал од 13.5% е поголем од 10.8% што германската фирма ги имаше пред шест години.
Стресот со кој се соочи Deutsche Bank во 2016 година резултираше со невообичаена динамика каде што трошоците за осигурување од загуби на долгот на заемодавачот за една година ги надминаа оние за заштита за пет години. Едногодишните свопови на Credit Suisse сè уште се значително поевтини од петгодишните.
Credit Suisse Group CDS се зголемува за 42 Bps: 12 сигнали од 16 септември
Минатата недела, Credit Suisse рече дека работи на можна продажба на средства и деловни активности како дел од нејзиниот стратешки план кој ќе биде претставен на крајот на октомври. Банката истражува зделки за продажба на својата единица за тргување со хартии од вредност, ја мери продажбата на операциите за управување со богатството во Латинска Америка со исклучок на Бразил и размислува за оживување на името на брендот First Boston, објави Блумберг.
Банката денеска одлучи и да го одложи зголемувањето на капиталот за фонд за недвижности во услови на висока нестабилност на пазарот. Одложувањето е одраз на предизвикувачкиот период пред една година по скандалите Гринсил и Архегос, при што банката го забави издавањето на нови фондови бидејќи владееше со апетитот за ризик.
Повеќе приказни како оваа се достапни на bloomberg.com
© 2022 Блумберг ЛП
Извор: https://finance.yahoo.com/news/credit-suisse-market-turmoil-deepens-110807765.html