Ворен Бафет чуваше многу пари на рака во последниве години.
На крајот на 2021 година, купот на готовина во неговата холдинг компанија Беркшир Хатавеј порасна на речиси рекордни 146.7 милијарди долари. Тоа не треба да изненадува. На крајот на краиштата, Бафет е вреден инвеститор, а вреднувањата беа надуени на американската берза по значајните собири во 2020 и 2021 година.
„Ние наоѓаме малку што нè возбудува“, рече Бафет во неодамнешното писмо на акционерите на Беркшир. Но, во 2022 година, Беркшир ги натоварува акциите на интегрираниот нафтен и гасен гигант Occidental Petroleum (OXY).
Само во изминатата недела, Беркшир потроши над 500 милиони долари за стекнување на уште 9.6 милиони акции на компанијата. Тоа го носи вкупниот удел на Berkshire во OXY на 152.7 милиони акции, во вредност од приближно 8.5 милијарди долари.
Ајде внимателно да го разгледаме потегот и да откриеме дали инвеститорите треба следи го примерот.
Не пропуштај
Голем залог на големо масло
Беркшир го поддржа камионот на OXY по конференцискиот повик за заработка на компанијата одржан кон крајот на февруари. Бафет го прочитал транскриптот и му се допаднало тоа што го видел.
„Го читав секој збор и реков дека тоа е токму она што би го правел. Таа ја води компанијата на вистински начин“, изјави милијардерот инвеститор за CNBC, мислејќи на извршната директорка на Occidental, Вики Холуб. „Почнавме да купуваме во понеделникот и купивме се што можевме.
Во четвртиот квартал од 4 година, Occidental оствари приход од 2021 милијарди долари, што претставува зголемување од 8.01% од година во година. Прилагодената заработка по акција достигна 139 долари, што е значително подобрување во однос на прилагодената загуба од 1.48 центи по акција во периодот од пред една година.
Во конференцискиот повик, Холуб ги истакна силните оперативни резултати на Occidental, подобрениот биланс на состојба и новата рамка за враќање на акционерите.
На 24 февруари, одборот на директори на компанијата прогласи редовна квартална дивиденда од 13 центи по акција на обичните акции на OXY, што претставува неверојатни 1,200% зголемување во однос на исплатата на претходниот квартал од само 1 цент по акција. Компанијата објави и програма за откуп на акции од 3 милијарди долари.
Три месеци подоцна, дознавме дека работите продолжија да се подобруваат во 2022 година. Во првиот квартал, OXY генерира 1 милијарди долари приход и приспособена заработка од 8.53 долари по акција.
Напојување гориво
Додека неодамнешниот облог на Беркшир за голема нафта е на насловните страници, ова не е прв пат Бафет да инвестира во Occidental.
Во 2019 година, Беркшир потроши 10 милијарди долари на приоритетни акции на Occidental за да и помогне на компанијата да го купи својот колега производител на енергија од Хјустон, Анадарко Петролеум. Occidental плаќа дивиденда од 8% годишно на таа приоритетна акција, обезбедувајќи му на Berkshire 200 милиони долари секој квартал во приход од дивиденда.
Аранжманот, исто така, дава налог на Беркшир за купување на 83.9 милиони акции од обичните акции на Occidental по цена од 59.62 долари.
Топла залиха на топол простор
Силните цени на суровините во голема мера им беа од корист на производителите на нафта во 2021 година. Помеѓу 11-те сектори на S&P 500, енергијата беше убедливо со најдобри резултати во 2021 година, враќајќи им импресивни 53%, значително надминувајќи ја добивката од 500% на S&P 27 за годината.
Тој јаз во перформансите се зголеми само во 2022 година. Енергетскиот сектор веќе е зголемен за повеќе од 20% годишно до сега наспроти падот на S&P од 20% во истата временска рамка.
Не е тешко да се разбере зошто: Цените на нафтата веќе беа во јасен нагорен тренд пред руската инвазија на Украина дополнително да го поттикне релито.
Растечката плима ги крева сите чамци, но Occidental се искачи повисоко од повеќето негови врсници, враќајќи масивни 80% веќе во 2022 година.
Ќе продолжи ли митингот?
Иако инвеститорите со ентузијазам ги наддаваа акциите, повеќе добивки може да биде на хоризонтот.
Во април, Рејмонд Џејмс ја зголеми својата целна цена на OXY од 85 долари на 90 долари, додека одржуваше силен рејтинг за купување. Акциите сега се тргуваат со околу 56 долари за парче.
Минатиот месец, Mizuho го повтори рејтингот за купување на OXY додека ја подигна својата целна цена од 85 на 89 долари - приближно 59% над местото каде што се наоѓа акцијата денес.
Оваа статија дава само информации и не треба да се толкува како совет. Обезбедено е без гаранција од секаков вид.
Извор: https://finance.yahoo.com/news/why-warren-buffett-bought-occidental-204200947.html