Дали акциите на GLD се купуваат токму сега? Еве што покажуваат графиконите

Златото има драгоцено место во распределбата на средствата за инвеститорите, особено во време на висока инфлација и економска несигурност. Инвестирањето во злато може да биде незгодно, но една од најдобрите инвестиции за стекнување изложеност на злато е преку S&P Gold Shares ETF (ГЛД).

X

И токму сега може да биде погодно време да се купи GLD бидејќи се крева од дното на рамна основа. На 10 јуни тој се зголеми за повеќе од 1% во тежок обем. GLD тргува над своето 200-дневен просек на движење и 21-дневен експоненцијален подвижен просек, и се приближува до својата 50-дневна линија.

Златото расте поради стравувањата дека можеби влегуваме во глобална рецесија и во подолг период на висока инфлација. S&P падна за речиси 3% на 10 јуни, откако стапката на инфлација на CPI се зголеми за 1% во мај на 8.6% од пред една година. Тоа беше највисоката стапка на инфлација од декември 1981 година.

„Инфлацијата продолжува да се искачува и таа станува се повеќе вкоренета. Денешните бројки на индексот на потрошувачките цени (CPI) беа уште полоши од очекуваното“, рече Крис Закарели, главен директор за инвестиции, Independent Advisor Alliance, во белешката до инвеститорите на 10 јуни.

„Заклучокот е дека сè уште очекуваме златото да се движи повисоко во текот на 2022 година“, рече Џон ЛаФорџ, раководител на Стратегијата за недвижности во инвестицискиот институт Велс Фарго, во извештајот од 25 април. „Веруваме дека фундаменталните и техничките податоци изгледаат подобро отколку што изгледаа во 2021 година. Плус, се чини дека инвеститорите можеби се загреваат на идејата дека долгорочните очекувања за инфлација би можеле да се поместат структурно повисоки“.

Акциите на GLD имаат за цел да одговараат на перформансите на цената на златните шипки, како што се цитирани во Лондон.

Златото обезбедува природна заштита од инфлација и се смета за безбедно засолниште за време на падови во економијата. Цената на златото има тенденција да расте за време на инфлација поради неговата деноминација во долари, што го неутрализира падот на вредноста на доларот предизвикан од инфлацијата. Тоа може да биде и тампон против мечкиниот пазар, или во случај на меѓународна криза. Руско-украинската војна е еден пример.

Акциите на GLD се одличен начин за стекнување изложеност на злато

Златен ETF како GLD е само еден начин да се стекнете со изложеност на злато. Меѓу другите методи е купувањето на самото злато, преку шипки, монети или накит, или со негово купување како стока што може да се тргува на берзата. Друг начин е со инвестирање во рударски акции како Барик злато (GOLD), Франко-Невада (FNV), Фрипорт-МекМоран (FCX) Или Rio Tinto (RIO).

Друга алтернатива е да се инвестира во други ETF кои инвестираат во златни шипки. iShares Gold Trust (ЈАС ЗЕМАМ), SPDR Gold MiniShares Trust од 3.9 милијарди долари (GLDM) или Абердин Стандардните Физичко Златни акции (СГОЛ) се добри примери.

Исто така, можно е да се инвестира во кој било од другите ETF што го чуваат златото како еден од многуте благородни метали. Примерите вклучуваат американско глобално злато и благородни метали (ГОАУ) и кошница со скапоцени метали Абердин (GLTR). Или ЕТФ што инвестира во акции за ископување злато, како што е iShares MSCI Global Gold Miners (ПРСТЕН).

Но, некои од овие алтернативи на злато имаат проблеми од гледна точка на инвеститорите. Како прво, со држење златни шипки, монети или накит, инвеститорите мора да се грижат за место каде ќе го складираат, ќе го осигураат и за можноста да биде ограбен.

Со тргувањето со злато како стока, има неколку трошоци кои се вклучени преку самите берзи или преку брокери. Со инвестирање во акции за рударство, инвеститорите треба да имаат на ум дека инвестирате во корпорација, што бара да се обрне внимание на основите и техничката анализа и да се знае во кои други производи се инвестира рударската акција.

Други златни ETF може да помогнат

Во однос на инвестирањето во други ETF кои инвестираат во златни шипки, инвеститорите треба да ја земат предвид ликвидноста. Со средства со слабо тргување, може да биде тешко да се изврши анализа на графикони. Само IAU, со 27 милијарди долари, е дури и оддалеку блиску до пазарната капитализација од 56 милијарди долари што ја има акциите на GLD.

Ако вашата цел е да инвестирате во злато како а хеџ против остатокот од вашето портфолио, или како тактичка инвестиција, тогаш GLD е мудар избор.

GLD беше петтиот по големина ETF севкупно во однос на нето-протоците од годината до денес, со над 7 милијарди долари до 31 март.

„Долгорочно, златото служи како силна стратешка компонента во многу портфолија, не само поради неговите придобивки од диверзификацијата, туку и за неговите приноси“, напиша Светскиот совет за злато во извештајот во февруари за употребата на златото како стратешка заштита на инфлацијата. „Способноста на златото да се заштити од повеќе од зголемувања на општото ниво на цени сугерира дека неговите долгорочни реални приноси треба да бидат позитивни - нешто што сегашните долгорочни портфолија може да се борат да го постигнат“.

Ако, сепак, вашиот интерес е да ги следите техничките сигнали на табелата на GLD, навистина има добри моменти за купување и продавање на S&P Gold Shares ETF.

Техничка анализа на акциите на GLD: Приближување до точка за купување

Од MarketSmith анализа на графикони гледна точка, GLD е моментално во a рамна основа што започна на 8 март и има а купена точка од 193.40. Акциите паднаа под 170, но се враќаат кон својата откупна точка. Исто така, има зголемен просечен обем од повеќе од 13,500,000 акции, што е позитивен сигнал.

Акцијата на GLD веќе растеше и на 14 февруари ја заврши претходната рамна основа со куповна точка од 174.77. Се зголеми до 193.30 за време на рускиот напад на Украина додека инвеститорите бараа засолништа.

„Златото е ефикасно како заштита за инфлација и за зачувување на богатството“, рече Курт Нелсон од SummerHaven Index Management во подкаст од 11 април. „Но, ако сме во средина со зголемена стапка, има опортунитетен трошок за чување злато. Златото е добро во средина без ризик, повеќе отколку како алатка за тактичка распределба“.

Дали акциите на GLD се испарливи?

ЕТФ е нестабилна, но има силна Рејтинг на релативна сила од 83. Како стоковен ETF, тој нема приходи и исто така не плаќа дивиденди.

Акциите на GLD исто така имаат IBD Акумулација/Рејтинг на дистрибуција од Б, кој го мери релативниот степен на институционално купување и продавање акции што го доживеале во последните 13 недели. Бидејќи GLD е ETF, тој има тенденција да не привлече огромна институционална инвестициска публика. Акциите на GLD се 2% во сопственост на големи инвестициски фондови, а 1% во сопственост на банки, според МаркетСмит. MainStay Funds, поделба на New York Life, е најголемиот сопственик на фондови.

S&P Gold Shares ETF, исто така, може да се користи за купување опции за повик и купување и за генерирање приход. Тоа може да се постигне со опфатени опции за повици или синтетичка долга трговија. Златото може да биде непривлечно за инвеститорите со приходи без исплата на дивиденда. Но, користењето GLD опции може да им овозможи на инвеститорите да генерираат приход.

И за најдобри акции за купување или гледање, проверете ги списоците на акции на IBD и другите содржини на IBD, како на пр како да ги пронајдете најдобрите ETF.

Следете го Мајкл Молински на Твитер @IMmolinski

МОЖНО Е И ОВА ДА ТИ СЕ ДОПАЃА:

Инвестирање во инфлаторно опкружување

Добијте целосен пристап до берзанските листи и рејтинзи на IBD

Како берзата ќе одговори на зголемување на стапката од 0.5%?

Добијте бесплатни билтени за IBD: Подготовка на пазарот | Технички извештај | Како да инвестирате

Што е МОANЕ СЛИМ? Ако сакате да најдете добитни акции, подобро да го знаете тоа