Кол е повисоко, Qualcomm падна

Просеците на американските берзи го забележаа својот трет последователен неделен пад минатата недела, при што индексот S&P 500 се лизна за 3.2% и падна за 8.8% од највисокото ниво на 16 август. Во април и мај, S&P 500 имаше серија од седум недели загуби. Сите сектори паднаа во минус, иако комуналните услуги (-1.5%) и здравствената заштита (-1.7%) поминаа најдобро во пребродувањето на бурата од продажба. Технологијата беше погодена од 5%, па дури и робусниот енергетски сектор се лизна за 3.5%, делумно поради падот на цената на суровата нафта од 6.7%. Расел 2000 индексот на мала капа падна за 4.7%.

Акциите се нарушени откако претседателот на Федералните резерви Џером Пауел остро зборуваше во Џексон Хол дека централната банка ќе остане на курсот со зголемувања на каматните стапки за да се залади економијата и да се задуши инфлацијата. Утринските собири се покажаа неизбежни бидејќи плимата се сврте во попладневните часови и мечките се гоштеа.

Каматните стапки продолжија да растат. Приносот на 10-годишната американска државна банкнота заврши во петокот на 3.19%, што е повеќе од 2.61% пред еден месец.

Универзумот на приходи од капитал: Продажбата беше екстремно распространета минатата недела и стратегиите фокусирани на дивиденди не обезбедија многу засолниште од невремето. Скокот на долгорочните каматни стапки беше најнељубезен кон хипотекарните инвестициски фондови во недвижности, со iShares хипотека за недвижен имот е ограничена (REM -5.2%) забележувајќи најголем пад на приходите од капитал во светот на ЕТФ. Широкиот REIT индекс се тргува преку iShares Коен и управува со REIT (МКФ -3.9%) помина само малку подобро.

Малите капи беа со слаби перформанси на широкиот пазар, а исто така и во универзумот на приноси. WisdomTree SmallCap дивиденда (DES -4.6%) претрпе неделни загуби на исто ниво со REITs.

Средствата со повисок принос маргинално ги надминаа стиловите на раст на дивидендата. Најдобрите перформанси во универзумот на приходи од капитал, иако сè уште негативни, дојде од Инвеститор на дивиденда на Форбс портфолио, кое се врати -2.3% за неделата.

Акција за портфолио за СДИ: На Инвеститор на дивиденда на Форбс портфолиото додаде пет нови акции минатата недела (прикажани подолу со зелено) откако секоја од минатонеделните препораки за ограничување за купување ги достигна нивните соодветни гранични цени. Само еден од нив имаше добивки, а тоа беше нашата акција со најдобри перформанси.

Кол фаќа понуда

Кол (KSS +5.2%) го активираше ограничувањето за купување од 28.50 долари минатиот понеделник и продолжи да поевтини за еден долар, но во петокот кога Ројтерс проби вести дека Kohl's беше во преговори со Oak Street Real Estate Capital за продажба на својот недвижен имот во вредност од 1.5 до 2 милијарди долари на приватната фирма. Оук Стрит направи длабинска анализа кога беше подготвена да обезбеди финансирање за откуп од 8 милијарди долари на Kohl's од страна на Franchise Group, договор што беше поништен претходно ова лето.

Кол тргува екс-дивиденда денес за 0.50 долари по акција. Ако сте сопственик на акциите до затворањето во петок, ќе ја добиете дивидендата.

Бришење: Дизајнер на чипови за мобилни комуникации Квалком (QCOM -6.6%) и производител на детска облека Картер (CRI -4.5%) и двете прекршиле 10% заостанувања и се отстранети од портфолиото за оваа недела. Заработивме дивиденда оваа недела од двете акции.

Препорачувам да користите 10% заостанувачко стопирање на сите позиции за да ги заклучите добивките и да ги ограничите загубите: ако акцијата се затвори повеќе од 10% под највисокото затворање откако сте ја поседувале, треба да размислите за нејзина продажба. Продолжете да држите ако не се намали за повеќе од 10%.

Qualcomm ефтин, може да стане уште поевтин

Ако барате акции да се чуваат „засекогаш“ како што тоа го прави Ворен Бафет, Qualcomm секако спаѓа во таа категорија. И покрај големиот пад од крајот на јули, Qualcomm останува суперѕвезда на растот на дивидендата со сини чипови со сложен годишен раст на дивидендата од 12.6 во изминатите 10 години. Назад во 2003 година, промената во даночниот третман на дивидендите ги поттикна технолошките компании богати со готовина да иницираат исплати, а во последните две децении, Qualcomm процвета во вистински принос. Во деновите пред датумот на екс-дивиденда на 12 март 2003 година за инаугуративната исплата од 0.025 долари по акција, можевте да го купите Qualcomm за 17 долари со дивиденден принос од 0.59%. Деветнаесет и пол години подоцна, дивидендата се зголеми за 2,900% на 0.75 долари по акција, така што некој што купил назад во 2003 година ужива принос од 17.6% од нивната оригинална цена.

Qualcomm, исто така, изгледа евтино за секоја од петте мерки за вреднување што ги земам во предвид кога ја проценувам вредноста. Најголемиот удар против Qualcomm е на табелата каде што се чини дека тестот на претходните ниски падови во близина на 120 долари е во иднина. Ако работите станат погрди овој месец и пазарот го достигне најниското ниво во октомври, на Qualcomm тешко ќе му одолее на купувањето кон крајот на ноември пред следниот датум за екс-дивиденда.

Додатоци: Ништо.

Тековно портфолио за СДИ: Акциите во нашето портфолио се рангирани од највисоко до најниско на модел дизајниран да ја процени вредноста. Акциите се наградуваат за супериорни стапки на раст на дивидендата и раст на приходите, како и за високи приноси и ниски стапки на исплата. Оперативниот готовински тек во изминатите 12 месеци мора да биде позитивен и доволен за покривање на дивидендата. Тие, исто така, тргуваат со попусти за повеќекратни петгодишни просечни мерки за вреднување кои вклучуваат цена до продажба (P/S), цена до сметководствена вредност (P/BV), цена до очекуваната заработка од тековната година (P/E), цена до готовински тек по акција (P/CF) и вредност на претпријатието/EBITDA.

Кликнете овде за моментален пристап до Инвеститор на дивиденда на Форбс модел портфолио со пет нови купувања во хемикалии, рударство, рекламирање, малопродажба и REITs.

Dон Добош е уредник на Инвеститор на дивиденда на Форбс, кој обезбедува неделно портфолио на акции со висок принос, со вредност на приход, REIT и MLP, и Извештај за приходот на Форбс, кој испраќа препораки за трговија со опции за продажба на две акции кои плаќаат дивиденда секој вторник и четврток.

ЗАБЕЛЕШКА: Forbes Dividend Investor има за цел да обезбеди информации на заинтересираните страни. Бидејќи немаме сознанија за поединечни околности, цели и/или концентрација или диверзификација на портфолиото, од читателите се очекува да ја завршат сопствената длабинска анализа пред да купат какви било средства или хартии од вредност спомнати или препорачани. Не гарантираме дека инвестициите споменати во овој билтен ќе донесат профит или дека ќе се изедначат со претходните перформанси. Иако целата содржина е изведена од податоци за кои се верува дека се сигурни, точноста не може да се гарантира. Џон Добош и членовите на персоналот на Форбс дивиденден инвеститор може да имаат позиции во некои или сите наведени средства/хартии од вредност. Авторски права 2022 година од Forbes Media LLC.