Минатата година беше брутална за повеќето инвеститори, едноставно нема начин да се заобиколи. На S&P 500 индексот опадна за 19% во текот на годината, погоден од серија спротивставени ветрови, вклучително тврдоглаво висока инфлација, преминот на Федералните резерви на монетарно затегнување, синџирите на снабдување кои едноставно не би се размрдале, долготрајните политики на заклучување на Кина, војната на Русија во Украина... списокот беше долг.
Но, загубите од оваа скала носат можности со себе, во форма на пониски цени на акциите. Акционерските аналитичари во Морган Стенли не бегаа од таа основна пазарна вистина, а меѓу нивните избори се и некои фундаментално здрави акции кои забележаа големи загуби на цената на акциите во 2022 година.
Ја користевме платформата TipRanks за да ги откриеме деталите за два од овие избори; Аналитичарите на Morgan Stanley гледаат повеќе од 50% нагорна линија за двајцата, па ајде да погледнеме подетално сега.
Лифестанс здравствена група (LFST)
Ќе започнеме со Lifestance Health Group, компанија основана пред само 5 години која брзо зазеде водечка позиција во областа на давателите на ментално здравје. Lifestance нуди широк спектар на услуги за грижа за ментално здравје, лично и виртуелни амбулантски за возрасни, адолесценти и деца, преку околу 600 центри во 32 држави. Компанијата може да се пофали со персонал од повеќе од 5,400 психолози и терапевти, медицински сестри со напредна пракса и психијатри.
Како здравствен сегмент, менталното здравје има постојано растечки профил. Општествената стигма која долго време се даваше за овие прашања почна да се намалува, а пациентите се поподготвени и поверојатно да бараат третман. Ова е основниот факт што му донесе на Lifestance постојана серија на последователни добивки од приходите - скромни, иако реални - откако излезе на берза во летото 2021 година. Во најновиот пријавен квартал, 3 Q22, компанијата пријави вкупно 217.6 милиони долари на горната линија, добивка од 25%, или 43.8 милиони долари, од година во година.
Имаше подобрувања и во крајна линија. Lifestance имаше нето загуба од 37.9 милиони долари во кварталот, во споредба со загубата од 120.5 милиони долари во периодот претходната година. Загубата во 3 Q22 беше припишана главно на „трошок за компензација базирана на акции“ во вкупна вредност од 34.9 милиони долари. Позитивна белешка, компанијата објави приспособена EBITDA од 15.4 милиони долари, што е зголемување за 43% на годишно ниво.
На билансот на состојба, Lifestance забележа паричен тек од 5.7 милиони долари од работењето во третиот квартал, за вкупно 3 милиони долари во деветте месеци до 16.9 септември 30 година. Од тој датум, компанијата имаше 2022 милиони долари парични средства и нето долгорочен долг од 90.3 милиони долари.
Клучната точка за инвеститорите во последниот извештај за заработка беше насоките, кои беа под очекувањата на аналитичарот. Компанијата предвиде приход за четвртиот квартал помеѓу 4 и 215 милиони долари, пропуштајќи ја прогнозата за 220%. Оттогаш, акциите паднаа за 8%.
Сепак, аналитичарот со 5 ѕвезди на Морган Стенли Рики Голдвасер неодамна го надгради нејзиниот рејтинг на акциите од еднаква тежина (т.е. неутрална) на прекумерна тежина (т.е. Купи). Поддржувајќи го овој став, Голдвасер го посочува новиот менаџмент на компанијата и нејзините планови за подобрување на задржувањето и продуктивноста на лекарите.
„LifeStance започна да се занимава со повратни информации од лекарите, со цел да го подобри нето-растот и продуктивноста на лекарите. Новите иницијативи вклучуваат: додавање ресурси од првата линија за привлекување и задржување на таленти, изградба на нов центар за повици за да се одговори на наплатата на пациентите и намалување на временските рокови за акредитиви. Компанијата, исто така, почнува да ја користи технологијата за да ја подобри конверзијата на инка за пациенти. Имено, нејзината платформа за онлајн резервации и искуство за внесување (OBIE) е воведена во 14 држави и се очекува да биде во живо во сите 32 држави до крајот на Q2'23“, смета Голдвасер.
„Забелешка“, додаде аналитичарот, „ако LifeStance го подобри задржувањето на лекарите од 80% денес на нивото пред IPO од 87%, тоа би можело да додаде повеќе од 30 милиони долари годишен приход или 3% од нашата проценка во 2024 година. .“
Заедно со нејзиниот рејтинг за прекумерна тежина овде, Голдвасер им дава на акциите на LFST целна цена од 8 американски долари, што сугерира нагорен потенцијал за една година од 61% за акцијата. (За да се види рекордот на Голдвасер, Кликни тука)
Севкупно, има 6 неодамнешни аналитичари за акциите на LFST, и тие покажуваат рамномерен поделен: 3 купува и 3 задржувања, за рејтинг со консензус за умерено купување. Акцијата се тргува за 4.98 долари и има просечна целна цена од 7.46 долари, што значи зголемување од 50% во следните 12 месеци. (Погледнете ја прогнозата за акциите на LFST на TipRanks)
Дефинитивна здравствена корпорација (DH)
Следно е Definitive Healthcare, компанија за софтвер и анализа на податоци, чија база на клиенти вклучува лекари, плаќачи, болници и консултанти од страната на давателот на индустријата. Definitive нуди платформа за податоци за моделот SaaS, давајќи им на корисниците можности да собираат, собираат, разбираат и навигираат низ информациите на пазарот за здравствена заштита. Дефинитив го нарекува својот производ здравствена заштита комерцијална интелигенција и се пофали дека го користат повеќе од 2.5 милиони лекари и други практичари и повеќе од 9,300 болници ширум земјата.
Во последниве години, очигледните предности што анализата на податоци им ги носи на бизнисите од сите видови, го претворија полето во голем бизнис сам по себе. „Дефинитив“ го достигна тој бран до успех, а од нејзиното ИПО во септември 2021 година, компанијата забележа растечки трендови и во приходите и во заработката. Последниот сет на финансиски резултати што ги објави Definitive беа за 3 Q22 и покажаа зголемување од 33% од година во година на врвот, на 57.4 милиони долари. Во истиот период, прилагодената добивка по акција на компанијата порасна од само 1 цент на 6 центи. Не само што ЕПС покажа силен годишен раст, туку и над проценката од 5 центи.
Бизнисот на Дефинитив испорача многу готовина, исто така. Непрекинатиот слободен готовински тек во третиот квартал достигна 15.5 милиони долари, што е импресивно 27% од приходите.
Акциите, сепак, не беа во можност да ги издржат условите на мека во 2022 година и паднаа 60% од својата вредност во текот на годината.
Тоа рече, гледајќи напред, на Морган Стенли Крег Хетенбах гледа многу да се допадне за DH. Аналитичарот со 5 ѕвезди пишува: „Додека макро притисоците имаат поголемо од очекуваното влијание врз растот во насока на 2023 година, Дефинитив добро управува со бизнисот и очекуваме компанијата да се одржи најдобро во класата на профитабилност. Претпоставени се за усвојување на аналитиката во здравството и Дефинитив е на силен почеток, користејќи ги своите примарни извори на податоци и моторот со вештачка интелигенција за значително да ги подобри продажните напори на клиентите. Со помалку од 3% пенетрација на клиентите и ТАМ од 10 милијарди долари, гледаме долга патека за раст“.
Гледајќи напред од оваа позиција, Hettenbach ја оценува DH дели прекумерна тежина (т.е. Купи), со цел на цена од 18 долари за да укаже на едногодишна потенцијална добивка од 51%. (За да се види рекордот на Хетенбах, Кликни тука)
Овде гледаме уште една акција со рамномерна поделба меѓу прегледите на аналитичарите; 12-те неодамнешни прегледи одат од 6 до 6 за Купи и задржува, давајќи им на акциите нивниот Умерен консензус за купување. DH се продава за 11.91 долари, а неговата просечна цена од 15.33 долари сугерира дека има ~ 29% нагорна линија оваа година. (Погледнете ја прогнозата за акциите на DH на TipRanks)
За да најдете добри идеи за тргување со акции со привлечни вреднувања, посетете го TipRanks ' Најдобри акции за купување, алатка која ги обединува сите увиди за капиталот на TipRanks.
Општи услови: Мислењата изразени во овој напис се само оние на истакнатите аналитичари. Содржината е наменета да се користи само за информативни цели. Многу е важно да направите своја анализа пред да направите инвестиција.
Извор: https://finance.yahoo.com/news/morgan-stanley-pounds-table-2-183519225.html