Моите топ 3 дивиденди без данок се рангирани најлошо до прво

Што ако ти кажам дека има начин да добиеш постојана дивиденда од 9%. се ослободени од данок?

Моја претпоставка е дека ќе бидете заинтересирани, особено по тешката година што ја издржавме. Секако, 2023 година изгледа подобро, но никој не знае што ни претстои кога станува збор за инфлацијата и стапките, така што поголема нестабилност е прилично загарантирана. Значи, стабилна исплата, особено санс даноци, би можеле да бидат совршено прилагодени за вашето портфолио.

Одговорот на многу инвеститори за изминатата година беше да одат на готовина. И иако тоа може да помогне да се избегнат загубите, тоа исто така ве става на патот на инфлацијата да се движи близу 8%.

Вистината е дека повеќето луѓе би биле подобро услужени доколку отидат чекор понатаму и да ги стават своите заштеди во општински обврзници. (Општинските обврзници или „мунис“ се издаваат од државните и локалните власти, често за финансирање инфраструктурни проекти.)

Мунис падна оваа година, заедно со сè друго, но на типичен муни начин тие паднаа помалку од пазарот. И овие падови всушност ги прават побезбеден (Што кажува нешто, имајќи предвид дека munis веќе имаат микроскопски стандардни стапки - во опсег од 0.01%).

Всушност, очекувам силен приход и напредок од munis во 2023 година. Причината зошто лежи во неодамнешната студија на Pew Research која покажува дека растот на државните даночни приходи сега е пред нивоата пред пандемијата. Тоа е затоа што невработеноста е мала, а многу работници добија покачувања, па плаќаат повеќе данок на доход. Инфлацијата, исто така, ги зголемува приходите од даноците од продажба.

Потоа, тука е фактот дека приходот што го плаќаат е даночно ослободување за повеќето Американци, што не е мала работа. За оние кои се во највисоката даночна група, приносот од 4% е еднаков на 6.6% на даночна основа. Среќно да го добиете тоа од акции!

Подолу се дадени три фонда кои можат да ви донесат здрав прилив на приход од обврзници, почнувајќи од популарниот ETF за општи обврзници. Потоа ќе испитаме два затворени фонда (CEF) кои се подобри опции, со повисоки дивиденди и попусти до нето вредноста на средствата (NAV, или вредноста на нивните портфолија). Тие попусти се договор за вас само влезете во CEFs.

Овој ETF е вовед за повеќето луѓе во светот на Muni

Повеќето инвеститори во општински обврзници започнуваат со iShares National Muni Bond ETF (MUB), ETF со принос од 2% (3.3% оданочен еквивалент за оние во највисоката група) ETF кој се фокусира на општинските обврзници ослободени од данок.

Но, како и сите ETF, MUB е врзан за индекс и нема активно управување. Тоа можеби е во ред за акциите, но не е идеално во помалиот свет на munis, каде што сакаме искусен менаџер кој добива информации кога државите издаваат атрактивни нови обврзници.

И покрај тоа, ако сакате да влезете без врева во munis, MUB може да работи. И фондот е намален за околу 8% оваа година (што е значителен пад за ултра стабилните муниси), така што вие do имајте убава можност за купување овде.

Но, мојот удар е CEFs, и јас ги гледам следните два фонда како многу подобри начини за купување мунис.

Овој Muni-Bond CEF го удвојува приносот на ETF

на Портфолио на приходи без данок на Nuveen Select (NXP) е CEF што дава 4% (или 6.7% на даночна еквивалентна основа за оние во највисоката група). Фондот, исто така, има попуст од 3.2% на NAV, така што, всушност, го добиваме неговото портфолио на обврзници од цела САД за 95 центи за долар!

Тоа е добра зделка за фонд кој речиси тројно ги зголемил парите на инвеститорите, со принос од 177% откако беше лансиран во доцните 90-ти - солидна добивка за стабилни средства како munis. Тој, исто така, го надмина MUB (со поголем дел од својата добивка во форма на дивиденди) откако ЕТФ беше лансиран во 2007 година, со враќање од 84% на 60% на МУБ.

Но нашите реално можност е во тој попуст од 3.2%. Како што можете да видите подолу, тој е во најнискиот дел од својот петгодишен опсег. И враќањето на минатогодишните премии - веројатно, според мене, кога инвеститорите се враќаат на пазарите (и munis, особено, со оглед на нивните силни основи) - би резултирало со здрави добивки.

Додека чекаме да ја зголемиме цената на NXP, ќе ја наплатиме неговата исплата, која се одржува стабилна речиси пет години и изгледа побезбедно од кога било, поддржана од зголемените државни приходи.

Оваа двоцифрена дивиденда „маскара“ како исплата од 9%.

Конечно, ајде да ги надополниме нашите исплати со принос од 9%. Nuveen Dynamic Municipal Opportunities Fund (NDMO), чиј принос е на врвот на оние на сите општински фондови.

NDMO ја дава таа голема дивиденда (еднаква на 11.8% на даночна основа за оние во највисоката група) на два начина; прво, троши до 20% од својот имот за купување општински обврзници што подлежат на оданочување, кои обично даваат повеќе од обврзниците ослободени од данок.

Со останатото, тимот на Нувен ги купува најпрепродаваните општински обврзници на пазарот и ги собира каматите. Потоа ни ги предава тие исплати како дивиденда од 9%.

И да, го испорачува тој принос од 11.8% даночен еквивалент и покрај фактот што една петтина од неговото портфолио е во оданочува општински обврзници. Тоа е неверојатен пасивен прилив на приходи. Тоа е исто така стабилно како што доаѓаат (и се исплаќа месечно, исто така).

NDMO е поиспарлив од MUB, на пример, со петгодишен бета рејтинг од 1.3. (Бетата е мерка за нестабилноста. Средствата со бета 1 се подеднакво нестабилни како и S&P 500. Оние над 1 се попроменливи; оние под 1 се помалку.)

Сепак, добиваме донекаде надолна хеџ во форма на попуст од 6% на Фондот на NAV, што е далеку под 1% што е просечен во последните пет години. Тоа го прави сега добро време да се разгледа NDMO, особено во светлината на неверојатната и неверојатно конзистентна исплата што ја нуди.ffers.

Мајкл Фостер е водечки аналитичар за истражување за Контроларен изглед. За повеќе одлични идеи за приход, кликнете овде за нашиот последен извештај “Неуништлив приход: 5 поволни средства со стабилни 10.2% дивиденди."

Обелоденување: ништо