Нафтата е најжешкиот сектор, а аналитичарите на Волстрит гледаат нагорна линија до 48% за фаворизираните акции

Преглед на цената на нафтата

Прво, еве табела што го покажува движењето на цените на однапред-месечните договори за испорака за сурова нафта од Западен Тексас
CL00
во изминатите 10 години:

Тоа стрмо, но кратко паѓање на табелата е април 2020 година, кога побарувачката за нафта се намали за време на раните денови на пандемијата COVID-19, местата за складирање беа полни и оние што имаат предмесечни фјучерси договори во суштина мораа да им платат на луѓето за да го симнат маслото нивните раце.

Очекувањата за цената на нафтата од тука

Значи, што претстои за цените на нафтата?

Во извештајот доставен до клиентите на 10 февруари, аналитичарите од BCA Research велат дека веруваат дека цените ќе се зголемат во текот на следната деценија во услови на зголемена побарувачка и намалени залихи. Тие закани за испораките вклучуваат владина акција која го ограничува производството на фосилни горива, како и „климатски активизам на ниво на одборот кај главните добавувачи на енергија и во судницата“.

Со други зборови, најдобрите намери да се намалат емисиите на јаглерод може да ги поттикнат нафтените извори на нафта бидејќи на алтернативните извори на енергија им треба долго време за да бидат достапни во доволна количина за да се намали побарувачката за фосилни горива.

Аналитичарите на BCA се залагаат за долгорочна изложеност на нафта преку ETF.

Три енергетски ЕТФ

Ако се согласувате со горенаведеното сценарио, можеби ќе сакате да размислите за широка инвестиција во секторот преку еден или повеќе ETF. Еве еден брз поглед на три од нив:

• Сектор за избор на енергија SPDR ETF
  XLE
  го следи енергетскиот сектор на S&P 500
  SPX.
  Тоа е група од 21 акции. Ова е единствениот сектор од S&P 500 што е во пораст оваа година - вкупен принос од 24.4% до 9 февруари, со реинвестирани дивиденди. XLE има 35.7 милијарди долари средства и годишни трошоци од 0.12% од средствата. Тој е високо концентриран, со акции на Exxon Mobil Corp.
  XOM
  и Chevron Corp.
  CVX
  сочинуваат 44% од портфолиото.

• iShares Global Energy ETF
  IXC
  поседува 46 акции, вклучувајќи ги сите акции што ги поседува XLE. Тој носи големи неамерикански компании, како што е Shell PLC
  ОК: ШЕЛ

  SHEL,
  TotalEnergies SE
  ФР: ТТЕ

  Т
  и BP PLC
  Велика Британија: БП

  BP.
  (За трите штотуку наведени компании, првиот знак е локалната, втората е потврдата за американски депозитар, или ADR. Многу од локално тргуваните неамерикански компании наведени подолу, исто така, имаат ADRs.) IXC има имот од 1.8 милијарди долари, со коефициент на расходи од 0.43%. Двата најголеми холдинзи на фондот се Exxon Mobil и Chevron, кои заедно сочинуваат 25.5% од портфолиото

• ETF на ограничениот енергетски индекс на iShares S&P/TSX
  CA:XEG
  поседува 20 акции на канадски производители на енергија. Тој е исто така силно концентриран, со најголемите три стопанства, Canadian Natural Resources Ltd
  CNQ.
  , Suncor Energy Inc.
  SU
  и Cenovus Energy Inc.
  CVE
  сочинуваат половина од портфолиото. ЕТФ има вкупни средства од 2 милијарди канадски долари, со коефициент на расходи од 0.63%.

Можеби се прашувате зошто странски ЕТФ од една земја е вклучен во списокот, но Канада се издвојува со своето проширување на производството на фосилни горива. iShares S&P/TSX Capped Energy Index ETF ги надмина другите два ETF во последниве години, додека долгорочно имаше недоволно работење.

Еве споредба на вкупните приноси, со реинвестирани дивиденди, за трите ETF и SPDR S&P 500 ETF Trust
Шпион
до 9 февруари:

iShares S&P/TSX Capped Energy Index ETF блесна во текот на изминатите една и три години. Можете исто така да видите колку драматично падот на цената на нафтата од средината на 2014 година до почетокот на 2016 година му наштети на долгорочните перформанси на енергетскиот сектор.

Поглед напред за ЕТФ

Еве ги соодносите цена-до-заработка за трите енергетски ETF и SPY, заедно со очекуваните сложени годишни стапки на раст (CAGR) за приходите и заработката по акција до 2023 година, врз основа на консензусните проценки меѓу аналитичарите анкетирани од FactSet:

Од напредните коефициенти P/E, енергетските ETF може да се сметаат за евтини во однос на SPY, меѓутоа, тие ја „заработија“ недовербата на инвеститорите за време на долгиот пад на цените на акциите од средината на 2014 до почетокот на 2016 година и, се разбира, на почетокот на пандемијата.

Аналитичарите не очекуваат спектакуларен раст на приходите за енергетските портфолија во следните две години. Сепак, тие очекуваат подобар раст на заработката отколку за широкиот американски пазар - особено за XLE.

Два енергетски резерви екрани

Трите енергетски ETF заедно имаат 63 акции. Двата екрани подолу покажуваат кои ETF или ETF ја чуваат секоја акција.

Прв екран: приноси од дивиденди

Со оглед на она што се чини дека е здрава средина за цените на нафтата, се чини неверојатен широк круг намалувања на дивиденди, како оние што ги видовме на почетокот на пандемијата. Имајќи го тоа на ум, првиот екран од 63-те акции што ги чуваат трите ETF е едноставно со принос од дивиденда.

Еве 21 акција што ја имаат трите ЕТФ со највисок принос на дивиденда (над 4%), заедно со резиме на мислењата на аналитичарите за акциите. Цените на акциите и консензуалните ценовни цели се во валутите на земјата каде што котираат акциите.

Можете да кликнете на обележувачите за повеќе за секоја компанија.

Потоа прочитајте го деталниот водич на Томи Килгор за богатството на информации достапни бесплатно на страницата со понуди на MarketWatch.

Не претпоставувајте дека дивидендите се распределуваат квартално, како што е вообичаено за американските акции. Некои компании дистрибуираат само годишно.

Исто така, имајте во предвид дека акциите со највисок принос на листата се американските депозитари на обични акции на Petroleo Brasileiro SA (познати како „Petrobas“).
PBR
и приоритетни акции
PBR.
За разлика од традиционалните приоритетни акции издадени во САД, оваа претпочитана емисија на Petrobas нема номинална вредност. (Повеќе информации за АДР на Petrobas се достапни во ова поднесување од 21 декември 2021 година кај Комисијата за хартии од вредност.)

Секоја акција со дивиденден принос над 14% има вградено предупредување. Доколку инвеститорите очекуваа дивидендата да биде сигурна, цената на акцијата би била повисока, а приносот на дивидендата помал. Значи, ова е инвестиција што најдобро може да им се остави на професионалци или други софистицирани инвеститори.

Втор екран: избор на аналитичарите

Да се ​​вратиме на нашата комбинирана листа од 63 акции, еве ги 18-те кои ги фаворизираат најмалку 80% од аналитичарите анкетирани од FactSet, подредени по 12-месечен нагорен потенцијал како што имплицираат консензуалните ценовни цели. Можете да видите дека аналитичарите ги фаворизираат многу од канадските производители на нафта и гас во чекор:

Како и секогаш, направете сопствено истражување и формирајте свои мислења за тоа кои инвестиции, без разлика дали преку ЕТФ или други фондови или комбинација од тие и/или поединечни акции, одговараат на вашите инвестициски цели.

Не пропуштајте: Овие 15 акции се зголемија за 100% или повеќе за време на пандемијата, но оттогаш тие се уништени. Дали е сега време за купување?

Плус: 5 причини за купување на падови кога стравовите од инфлација предизвикуваат паника на берзата

И: Нетфликс наспроти Фејсбук: Која е подобра акција по тие шокантни заработувачки?