Гледајќи како кружат пазарите во последниве недели, пензионерите може да бидат во искушение да се намалат и да бегаат.
Не е забавно на која било возраст да гледате како вашето портфолио опаѓа, но искуството може да биде психолошки потешко за пензионерите. Кога се повлекувате од вашата сметка за пензионирање наместо да придонесувате со нови пари, може да се чувствувате особено ранливи на падовите на пазарот. S&P 500 изгуби околу 23% во текот на годината, а обврзниците, пад од околу 15%, не ја повторија својата традиционална улога како безбедно засолниште.
„Она што е навистина застрашувачко за луѓето во моментов е тоа што нивните пари испаруваат“, рече Бет Хандверкер, овластен финансиски планер со Џејмс Инвестмент во Биверкрик, Охајо. Наместо да паничи, таа ги поттикнува клиентите да искористете го падот со, на пример, разгледување на конверзија на Рот.
Најдобро е да не правите непромислени потези, како да ги вадите сите пари од акции. Тоа само ќе ве остави надвор на студот кога пазарите повторно ќе се појават, што е обично побрзо отколку што очекуваат инвеститорите.
Но, вообичаениот совет да се остане на курсот можеби нема да се применува. Во зависност од вашата ситуација, може да има смисла да го намалите ризикот од вашето портфолио со намалување на распределбата на акциите. Еве како да одредите дали тоа има смисла:
Проверете ја вашата мешавина на портфолио
Инвеститорите се најдобро позиционирани да ја поминат пазарната бура со добро избалансирано портфолио. Тоа би можело да биде некаква варијација на традиционалното портфолио од 60% акции, 40% обврзници, кое, иако не се покажа добро оваа година, останува цврсто. На пад на пазарот, балансираното портфолио ќе се одржи подобро од портфолиото со сите акции. Обратно е исто така точно, но за пензионерите, негативната заштита обично вреди да се жртвуваат некои придобивки.
Можеби мислите дека имате избалансирано портфолио, но ако поставивте портфолио 60/40 пред години и не сте го допреле оттогаш, може да имате повеќе акции отколку што сте се ценеле, поради блокбастерот на пазарот на бик кој работеше само со краток прекин од март 2009 година до почетокот на оваа година. Портфолиото инвестирано 60% во S&P 500 и 40% во американскиот збирен индекс на обврзници на Bloomberg Barclays на почетокот на септември 2012 година и оттогаш остана недопрено, ќе се состои од 82% акции и 18% обврзници заклучно со 31 август 2022 година, според до
Morningstar
Директен
„Веројатно има луѓе кои имаат прилично значајно отклонување на портфолиото, ако не обрнале внимание на тоа“, рече Џејсон Милер, партнер во Crewe Advisors во Солт Лејк Сити. Ако сте вие, продадете акции и купете обврзници за да се вратите на вашата целна распределба.
Милер препорачува да поставите параметри за вашето портфолио и да го ребалансирате секогаш кога ќе се оддалечите од нив. Точните параметри ќе зависат од вашиот временски хоризонт и толеранција на ризик, рече Милер, но кажете дека вашата распределба на акции со голема капа беше 30%: можете да поставите прагови помеѓу 27% и 33% и да го ребалансирате секогаш кога ќе падне надвор од тој опсег. Други советници препорачуваат ребалансирање на одреден распоред, како во исто време секоја година. Без оглед на системот што ќе го изберете, најдобро е да се ребалансира проактивно наместо реактивно на пад на пазарот, велат експертите.
Потврдете ги вашите извори на приход
Финансиските советници препорачуваат пензионерите да чуваат доволно готовина што нема да мора да ги допираат нивните портфолија на надолниот пазар. Повлекувањето од опаѓачкото портфолио, особено рано во пензија, ќе ги исцрпи вашите средства многу побрзо отколку повлекувањето на пазарот во пораст. Терминот за ова е ризик од редослед на враќање, или лошата среќа да се пензионирате на мечкин пазар. Најдобар начин да се спротивставите на негативните приноси во почетокот на пензионирањето е да го оставите вашето инвестициско портфолио на мира и да се повлечете од готовина.
Кристин Бенц, директорка за лични финансии и планирање за пензионирање за Морнингстар, препорачува пензионерите да чуваат повлекувања од портфолио во вредност од една до две години на штедна книшка со висок принос или друго течно возило. Забележете, тоа не е вкупната потрошувачка од една до две години, бидејќи некои трошоци најверојатно ќе бидат покриени од социјалното осигурување или други извори на приход. Не сакате да чувате премногу во готовина, бидејќи дури и со денешните повисоки приноси нема да биде во чекор со инфлацијата.
Крајот на 2021 година беше одлично време за оние кои се приближуваат до пензионирање да продадат некои акции за да финансираат кофа за готовина, рече Бенз, бидејќи берзата беше зголемена за околу 27% за годината. Но, ако го пропуштивте тој прозорец и се најдете без соодветно перниче за готовина, не е доцна да почнете да го градите. Просекот на трошоците за долар е најдобро познат како начин за ублажување на ризикот на патот кон пазарите, но советниците велат дека тоа може да управува и со нестабилноста при излезот. Така, можете постепено да продавате акции во текот на неколку месеци додека вашата кофа за готовина не содржи повлекувања на портфолио во вредност од една до две години.
Друг моќен начин за пензионерите да се спротивстават на немирниот пазар е да ја задржат опцијата да работат во одреден капацитет, рече Милер. Тоа не е секогаш можно, поради здравствени или други причини. Но, ако е така, оставајќи ја вашата нога на вратата на вашата поранешна професија или отвореноста за вработување на друго место, може да ви даде доволно приход за да живеете за да можете да го оставите вашето портфолио на мира.
Пишете ѝ на Елизабет О'Брајан на [заштитена по е-пошта]